如何选择投资产品？5大常见投资产品比较

Maud

定期存款

定期存款就是所谓的“储蓄”，是最基本、简单、安全的投资方法。只要在银行开户、存款，就能每年收到银行的利息。

银行发放的利息，是根据存款利率而定。如果利率为5%，而存款额为 RM5,000，银行便会将 RM250 的利息汇进存户账户。

定期存款的最大好处是足够安全。钱放进银行后，存户不用担心它们会被偷走或遗失，银行则会将存户的存款借贷出去并收取利息，最后将这些利息，按约定的利率分配给存户。

不过，这种投资方式获利的速度始终不理想。目前定期存款的利率维持在3%左右，也有许多存户担心财富增值的速度赶不上通货膨胀。

股票

股票由公司发行，目的是将各方人士的资金吸引进来，然后扩大业务规模，或者用来还债等等。而股票持有人，会变成公司股东，可以出席股东大会，和为公司的计划投下赞成或者反对一票。

股市里最常见的赚钱方法有两种。第一是“低买高卖”，也就是趁着股价低迷或者被低估时买入，股价上升后便转手卖出赚取差价。当然，买卖股票也涉及到佣金（Brokerage Fee）、清算费（Clearing Fee）等费用。投资者进行买卖交易前，必需清楚了解个别券商的计费形式。

第二种赚钱方法则是收取股息。多数稳定赚钱、现金充足的公司，会定时派息回馈股东。

从财富增值的角度上看，股票交易的回报确实比定期存款高。但是在投资的世界，高回报意味着高风险。能不能在股市赚钱，很考验投资者做的功课是否充分、眼光准不准确、运气等等。因此，投资某家公司前，必需了解公司生意模式、盈利记录、现金状况等，才能把风险减到最低。

信托基金

信托基金（Unit Trust Fund）汇集了大众的钱后，交由专业基金经理人负责管理，分散投资在不同标的，如股票、债券等金融商品。

投资信托基金的最大好处是风险相对低，因为基金经理都是专业投资人士。进行每一宗买卖前，都经过充分的研究，以便在最低风险的情况下，最大化基金净值和回报。

另外，信托基金的投资标的一般比较多元，目的是分散风险，投资者买入基金单位，等于间接持有多家公司股票，或者多种金融商品。

但分散风险的同时，也局限了投资回报表现。因为基金从某部分公司赚来的钱，可能会被另一部分亏钱的公司分薄。这种投资策略，也注定投资者没办法像买入暴涨股般，获得一夜暴富的机会。

建议投资人在买进基金前，先了解该基金的投资风格。有些基金经理的投资策略较为激进，或是偏向将大部分资金配置在单一领域里。不同投资策略会带来不同的回报表现和风险波动。

另外，基金投资背后是专业基金经理在操盘，相当于投资者雇用专业人士帮你打理投资，因此需要支付更多成本与费用。

投资者需了解各档基金的销售费、年度管理费、转换费等，避免糊里糊涂地被征收高额费用。

简单来说，信托基金适合倾向稳定、低风险、没时间天天盯住股市的投资者。一些刚接触投资的新手，也会更倾向投资信托基金，可以省下选股的烦恼和做研究功课的时间。

ETF

ETF 全名 Exchange Traded Fund 交易所交易基金，又称指数股票型基金，投资风格和信托基金大同小异。差别在于，ETF 允许投资者在交易所买卖；至于信托基金，则需要通过代理买卖。另外，ETF 涉及的费用也比信托基金低。

ETF 追踪和复制指数，投资标的跟随指数被动式决定，按照比例买进指数成分股，因此价格走势和所追踪的指数走势基本相同。而且，ETF 遵循分散投资的策略，投资风险相对较低。

由于国内的 ETF 选择有限，不少投资者会更青睐国外，特别是美国 ETF。但是，无论选择投资哪一国 ETF，在做任何决定前，都必须了解 ETF 追踪复制的对象、资产管理规模、成本与费用、ETF 的追踪误差等，才能更有效地管理风险。

加密货币

最近一点击国内外的财经新闻网站，都会看到加密货币的各种消息与新闻。

加密货币是建立在区块链技术的数字化、可供交易的货币。它不像传统的货币拥有实体纸钞，可以被看见和触摸。

比较著名的加密货币种类，有比特币（Bitcoin）、以太币（Ethereum）、莱特币（Litecoin）、瑞波币（Ripple）、狗狗币（DogeCoin）等。

另外，在区块链技术的支撑下，加密货币也披着“去中心化”的科技光环。在转账和交易时，绕过银行这一个中介机构，将所有交易纪录分散到每一个用户所在的区块。因此，有人或机构可以修改这些纪录。

目前，受马来西亚证券委员会（Securities Commissions ）承认的加密货币交易平台，有Luno、Tokenize、Sinegy和MX Global。

加密货币这么火热，是因为部分投资者相信，它未来会取代传统货币，成为主流支付媒介。另外，随着各国央行在疫情期间大肆印钞刺激经济，全球都在担忧货币购买力会大幅下滑。这也导致加密货币狂热者更加坚信，数量只有2,100万枚的比特币，不会带来严重通货膨胀问题。

不过，理想再怎么美好，现在的加密货币始终还无法取得全民的信任。原因有两个：

第一，加密货币的价格波动过于剧烈。以比特币为例，在投资者的热捧下，2021年4月16日价格一度飙高到63346.79美元的高位；但马斯克在2021年5月13日一句“暂停使用比特币付款买特斯拉电动车”后，比特币价格立刻跌破5万美元。目前则回升到3万9千美元左右。

这说明了加密货币可能还流于投机炒作，而且很看马斯克等全球富豪的脸色。投资者盲目进场的话，很容易买在高点而烧到手。

第二，加密货币能不能打败传统货币，成为主流支付媒介，终究还是个谜。随着时间的演进，最后会良币驱逐劣币。留下来的币种，才能获得全民信任。

总结

各项投资商品的特征、风险、回报率都不一样，投资者做决定前，需要做好功课，包括思考自己的风险承担能力有多少。千万别看见别人赚得盆满钵满后，就冲动进场狠捞一笔。毕竟每个人的财务状况、风险偏好都不同。而且进场的时机，也注定了投资者有没有机会在投资市场分一杯羹。

鹰瞻，预见每一厘财富。
Hawk Insight

Daniel77

我比较喜欢ETF 和加密